Инвестирование в акции, это не только возможность заработать на росте стоимости компаний и дивидендах, но и серьезные налоговые преимущества, которые предоставляет государство для стимулирования долгосрочного капитала. На 2026 год в Российской Федерации действует несколько механизмов, позволяющих легально не платить НДФЛ (13% или 15%) с доходов от ценных бумаг. В этой статье подробно разберем все существующие льготы: классический вычет по статье 214.7 НК РФ, счета ИИС (типа А и Б) и программу долгосрочных сбережений (ПДС).

Основной налоговый вычет по ст. 214.7 НК РФ (ЛДВ — долгосрочное владение)

Это базовая льгота, доступная любому налоговому резиденту РФ, владеющему брокерским счетом. Она не требует открытия специальных счетов (ИИС/ПДС) и действует автоматически при соблюдении условий.

Суть льготы

Доход от продажи ценных бумаг (акций, облигаций, пайов фондов и др.), находившихся во владении инвестора определенное время, освобождается от налога в пределах установленного лимита.

Ключевые условия на 2026 год

• Срок владения:
  • 5 лет, для большинства ценных бумаг, приобретенных после 1 января 2014 года. Лимит вычета не ограничен (освобождается весь доход).
  • 3 года — для ценных бумаг, приобретенных до 1 января 2014 года, а также для определенных категорий облигаций (муниципальные, корпоративные с датой размещения до , облигации Банка России). Лимит вычета: 3 млн рублей в год на сумму дохода.
• Момент приобретения: Срок владения считается от даты исполнения сделки (T+1 для акций на Мосбирже) или даты зачисления на счет депо.
• Тип дохода: Льгота распространяется на доход от продажи (разницу между ценой продажи и покупки) и на купонный/дивидендный доход, полученный за период владения (для облигаций, дисконт/купон, для акций — дивиденды, если они не облагались у источника).

Как рассчитывается вычет (на примере 5-летнего правила)

Если вы купили акции в 2021 году, а продали в 2026 году (прошло 5 лет), весь полученный доход (прибыль от роста цены + дивиденды за эти годы) полностью освобождается от НДФЛ. Брокер не удержит налог при продаже, если срок владения выполнен на момент расчета налога (обычно в конце календарного года).

Важно: Если срок владения не выполнен к концу налогового периода (31 декабря), брокер удержит налог. Вернуть его можно будет только в следующем году, подав декларацию 3-НДФЛ, когда срок исполнится. Однако с 2021 года брокеры обязаны учитывать сроки владения автоматически в рамках единого налогового учета.

Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) — Тип А и Тип Б

ИИС — это специальный брокерский счет с особым налоговым режимом. На 2026 год открытие новых счетов ИИС старого образца (Тип А и Тип Б) приостановлено с 1 января 2024 года (ФЗ от № 622-ФЗ). Однако уже открытые счета продолжают действовать до истечения их срока (10 лет с открытия) или до закрытия клиентом.

ИИС Тип А, Вычет на взносы

• Суть: Возврат 13% (или 15% для доходов свыше 5 млн руб.) от суммы взносов на счет за год.
• Лимит вычета: Максимум 52 000 руб. в год (13% от 400 000 руб. лимита взносов). С 2024 года лимит взносов поднят до 1 млн руб., но лимит вычета остался 400 000 руб. (т.е. макс. возврат 52 000 руб.).
• Условие: Счет должен быть открыт не менее 3 лет (для получения вычета за прошлые годы) или 5 лет (для сохранения вычетов, если счет закрывается раньше).
• Нюанс: Вычет можно получить на доходы, облагаемые по ставке 13%/15% (зарплата, доходы от обычного брокерского счета).

ИИС Тип Б — Вычет на доход

• Суть: Полное освобождение от НДФЛ с доходов по ценным бумагам на счете (продажа, купоны, дивиденды).
• Условие: Счет должен быть открыт не менее 5 лет (с 2024 года для новых счетов срок увеличен с 3 до 5 лет, но новые счета не открываются).
• Лимиты: Отсутствуют. Освобождается весь доход на счете.
• Ограничение: Нельзя совмещать с вычетом по Типу А. Льгота по ст. 214.7 НК РФ (ЛДВ) на этом счете не применяется (она не нужна, так как Тип Б дает 100% освобождение).

ИИС-3 (Новый ИИС с 2024 года)

С 1 января 2024 года действует обновленная версия, ИИС-3. Он объединяет преимущества старых типов:

1. Вычет на взносы (Тип А) — до 52 000 руб./год (лимит взносов 1 млн руб.).
2. Вычет на доход (Тип Б), освобождение от налога по истечении 5 лет (лимит налоговой базы для вычета на доход — 30 млн руб. за жизнь счета).
3. Можно пользоваться обоими вычетами одновременно.
4. Срок действия счета — 10 лет (с возможностью продления).

Программа долгосрочных сбережений (ПДС)

ПДС — это страховательный продукт (НПФ или страховая компания), который с 2024 года получил расширенные налоговые льготы и стал полноценным конкурентом ИИС-3 для консервативных инвесторов.

Налоговые льготы ПДС (ФЗ-422 от )

• Вычет А (на взносы): 13%/15% от взносов. Лимит вычета — 52 000 руб./год (база 400 000 руб.). Максимальный взнос в год — 400 000 руб. (ранее 120 000 руб.).
• Вычет Б (на доход): Освобождение от НДФЛ с инвестиционного дохода по истечении 5 лет (ранее 10 лет) или при достижении возраста 55/60 лет (женщины/мужчины). Лимит налоговой базы — 30 млн руб. за жизнь договора.
• Вычет В (дополнительный): Для участников сост. программы (например, молодые семьи, участники СВО, родители многих детей) — доп. вычет до 400 000 руб. базы (еще +52 000 руб.).
• Наследуемость: Средства на ПДС передаются по наследству без потери налоговых льгот для наследников (при сохранении договора).

Отличия от ИИС

Сравнительная таблица: что выбрать в 2026 году?

Процедура получения льгот: пошаговая инструкция

Для обычного брокерского счета (ЛДВ по ст. 214.7)

1. Покупаете акции на обычном брокерском счете.
2. Держите их 5 лет (для покупок после 2014 г.) или 3 года (для старых/льготных облигаций).
3. Продаете акции.
4. Автоматически: Брокер (как налоговый агент) в конце года сверяет сроки владения; Если срок выполнен, не удерживает налог. Если срок не выполнен к 31 декабря, удерживает налог.
5. Возврат удержанного: Если налог удержали, а срок исполнился в следующем году — подаете декларацию 3-НДФЛ до 30 апреля следующего за годом исполнения срока и получаете возврат.

Для ИИС-3 / ПДС (Вычет А — на взносы)

1. Вносите деньги на счет/договор в течение года (лимит 400 000 руб. для вычета А на ИИС-3 и 400 000 руб. на ПДС — суммируются, можно получить вычет по обоим одновременно до 800 000 руб. базы = 104 000 руб. возврата).
2. В начале следующего года (февраль-март) брокер/НПФ выдает справку о взносах.
3. Подаете декларацию 3-НДФЛ через Госуслуги / ФНС / приложение «Мой налог» до 30 апреля;
4. Прикрепляете справку 2-НДФЛ с основной работы и справку о взносах.
5. Получаете возврат на карту в течение 3-4 месяцев.

Для ИИС-3 / ПДС (Вычет Б — на доход)

1. Держите счет/договор минимум 5 лет (ИИС-3) или 5 лет / до пенсионного возраста (ПДС).
2. Закрываете счет/договор или جزئя снимаете средства (для ПДС).
3. Организатор (брокер/НПФ) формирует справку о доходах и предоставляет ее в налоговую.
4. Налог не удерживается и не возвращается, он просто не начисляется за весь период.

Частые ошибки и нюансы 2026 года

Ошибка 1: «Я купил акции 5 лет назад, значит налог не заплатю при продаже завтра»

Реальность: Срок считается в календарных днях от даты исполнения сделки (T+1). Если купили , продать без налога можно только с . Продажа — налог удержат.

Ошибка 2: «Перенос акций со счета на счет (или в ИИС) сбрасывает срок владения»

Реальность: Перевод ценных бумаг между счетами одного владельца (внутри одного брокера или между брокерами через реестр) НЕ сбрасывает срок владения для целей ст. 214.7 НК РФ. Срок продолжает течь. Но: при переводе на ИИС Тип Б / ИИС-3 / ПДС начинает течь свой срок для вычета Б (5 лет), а старый срок ЛДВ сохраняется для продажи вне льготного счета.

Ошибка 3: «Дивиденды по акциям на ИИС/ПДС не облагаются никогда»

Реальность:

• Обычный счет / ИИС Тип А: Дивиденды облагаются НДФЛ 13%/15% в момент выплаты (брокер удерживает). Льгота ЛДВ (ст. 214.7) позволяет вернуть налог с дивидендов только при продаже акций после исполнения срока владения (вычет считается от суммы дохода: прирост стоимости + дивиденды).
• ИИС Тип Б / ИИС-3 / ПДС (после 5 лет): Дивиденды и купоны полностью освобождены от налога.

Нюанс: Лимит 30 млн руб. на вычет Б (ИИС-3 и ПДС)

Это накопленный лимит на налоговую базу (доход), а не на сумму налога. Если ваш доход на ИИС-3 за 10 лет составил 40 млн руб., то 30 млн руб. будут без налога, а на 10 млн руб. заплатят 13%/15%. На обычном счете (ЛДВ) такого лимита нет (при 5-годовом владении).

Нюанс: ИИС старого образца (Тип А/Б) и ИИС-3

Нельзя иметь одновременно старый ИИС и ИИС-3. Старый ИИС можно перевести в ИИС-3 (сохранится дата открытия для срока 5/10 лет), но лучше проконсультироваться с брокером по налоговым последствиям перевода.

Актуальные изменения 2024–2026 гг., которые нужно знать

• Повышение ставки НДФЛ для высоких доходов: С 2025 года прогрессивная шкала: 13% до 2,4 млн, 15% 2,4–5 млн, 18% 5–20 млн, 20% 20–50 млн, 22% свыше 50 млн. Это увеличивает ценность всех вычетов (возврат 15-22% вместо 13%).
• Лимит взносов на ИИС-3 и ПДС: 1 млн руб./год (ИИС-3) и 400 000 руб./год (ПДС), но база для вычета А фиксирована на 400 000 руб. (макс. возврат 52 000 / 60 000 руб.).
• Срок для вычета Б на ПДС сокращен с 10 до 5 лет.
• Единый налоговый счет (ЕНС): Все возвраты и платежи идут через ЕНС. Проверяйте баланс ЕНС в личном кабинете ФНС перед подачей декларации.
• Автоматизация: С 2023-2024 гг. ФНС заполняет предзаполненные декларации 3-НДФЛ по данным брокеров. Часто достаточно просто подтвердить их в ЛК ФНС / Госуслуг без ручного заполнения.

Резюме: стратегия налоговой оптимизации

1. Базовый слой: Обычный брокерский счет. Покупайте качественные акции/облигации на 5+ лет. Используйте ЛДВ (ст. 214.7) — это бесплатно, безлимитно (при 5 годах) и не требует отчетности.
2. Налоговый слой (возврат с зарплаты): Откройте ИИС-3 (если еще нет) или оформите ПДС. Вносите по 400 000 руб. в год на каждый (в сумме 800 000 руб. базы = ~104 000 руб. возврата в год при ставке 13%). Инвестируйте в консервативные инструменты (ОФЗ, корп. облигации, БПИФ облигаций).
3. Пенсионный/Наследственный слой: ПДС идеален для долгосрочных консервативных сбережений с гарантией возврата и удобным наследованием.
4. Агрессивный слой: Если торгуете активно (сроки менее года) — используйте обычный счет, платите налог, это цена ликвидности и свободы действий.